截至2025年6月20日 10:18,中證主要消費指數(shù)(000932)強(qiáng)勢上漲1.02%,成分股燕京啤酒(000729)上漲4.72%,古井貢酒(000596)上漲4.11%,山西汾酒(600809)上漲3.48%,瀘州老窖(000568),今世緣(603369)等個股跟漲。主要消費ETF(159672)上漲1.07%,最新價報0.75元。
浙商證券認(rèn)為近期的各項政策對白酒消費或造成階段性影響,且短期對白酒消費的情緒面或構(gòu)成沖擊,因此預(yù)計此前期待的二季度恢復(fù)或放緩,二季度白酒消費或仍承壓,板塊仍在筑底階段。但由于自2016年以來白酒主要消費場景已從政務(wù)消費轉(zhuǎn)向商務(wù)消費,我們預(yù)計整體影響幅度或有限。在當(dāng)前市場對于白酒行業(yè)調(diào)整形成共識的背景下,位置重于擇時,建議找尋合適位置對白酒板塊做中期配置布局,龍頭個股優(yōu)先。
從收益能力看,截至2025年6月19日,主要消費ETF自成立以來,最高單月回報為24.35%,最長連漲月數(shù)為4個月,最長連漲漲幅為5.70%,上漲月份平均收益率為4.87%。截至2025年6月19日,主要消費ETF近3個月超越基準(zhǔn)年化收益為2.63%。
回撤方面,截至2025年6月19日,主要消費ETF今年以來最大回撤6.66%,相對基準(zhǔn)回撤0.34%。
費率方面,主要消費ETF管理費率為0.50%,托管費率為0.10%,費率在可比基金中最低。
從估值層面來看,主要消費ETF跟蹤的中證主要消費指數(shù)最新市盈率(PE-TTM)僅18.72倍,處于近1年0.4%的分位,即估值低于近1年99.6%以上的時間,處于歷史低位。
主要消費ETF緊密跟蹤中證主要消費指數(shù),為反映中證800指數(shù)樣本中不同行業(yè)公司證券的整體表現(xiàn),為投資者提供分析工具,將中證800指數(shù)樣本按中證行業(yè)分類分為11個一級行業(yè)與35個二級行業(yè),再以進(jìn)入各一、二級行業(yè)的全部證券作為樣本編制指數(shù),形成中證800行業(yè)指數(shù)。
數(shù)據(jù)顯示,截至2025年5月30日,中證主要消費指數(shù)(000932)前十大權(quán)重股分別為伊利股份(600887)、貴州茅臺(600519)、五糧液(000858)、牧原股份(002714)、山西汾酒(600809)、溫氏股份(300498)、瀘州老窖(000568)、海天味業(yè)(603288)、東鵬飲料(605499)、海大集團(tuán)(002311),前十大權(quán)重股合計占比67.15%。
(文中個股僅作示例,不構(gòu)成實際投資建議?;鹩酗L(fēng)險,投資需謹(jǐn)慎。)
相關(guān)產(chǎn)品:主要消費ETF(159672)
以上產(chǎn)品風(fēng)險等級為:中 (此為管理人評級,具體銷售以各代銷機(jī)構(gòu)評級為準(zhǔn))
來源:有連云
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