中信里昂發(fā)布研報(bào)稱,上調(diào)敏實(shí)集團(tuán)(00425)目標(biāo)價(jià)61.3%,從15.5港元升至25港元,維持“跑贏大市”評(píng)級(jí)。該行指,敏實(shí)集團(tuán)2024年收入/凈利潤(rùn)分別增長(zhǎng)13%/22%,符合市場(chǎng)預(yù)期,利潤(rùn)率反彈勢(shì)頭得以維持。鑒于流動(dòng)性恢復(fù)及新業(yè)務(wù)更好的長(zhǎng)期增長(zhǎng)前景,預(yù)計(jì)充足的在手訂單將在中期內(nèi)推動(dòng)公司實(shí)現(xiàn)穩(wěn)健增長(zhǎng),尤其是電池外殼業(yè)務(wù),該業(yè)務(wù)已獲得中國(guó)/全球領(lǐng)先汽車(chē)制造商的多個(gè)新項(xiàng)目。此外,人形機(jī)器人和eVOTL快速發(fā)展將提供第二個(gè)增長(zhǎng)源頭。
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