9月15日,佳兆業(yè)集團(tuán)控股有限公司(股票代碼:1638.HK)宣布,其境外債務(wù)重組所有條件均已達(dá)成,重組方案已全面生效。這一里程碑式的進(jìn)展標(biāo)志著佳兆業(yè)在化解債務(wù)風(fēng)險、優(yōu)化資本結(jié)構(gòu)、重塑發(fā)展動能的道路上邁出了關(guān)鍵一步,為企業(yè)的長期穩(wěn)健發(fā)展奠定了堅實的基礎(chǔ)。此次重組不僅彰顯了佳兆業(yè)應(yīng)對挑戰(zhàn)的智慧和決心,更對房地產(chǎn)行業(yè)的風(fēng)險化解、信心修復(fù)與可持續(xù)發(fā)展起到了穩(wěn)定器與風(fēng)向標(biāo)的作用。
境外債務(wù)重組順利完成 重塑資本結(jié)構(gòu)釋放增長動能
佳兆業(yè)集團(tuán)此次境外債務(wù)重組方案歷經(jīng)多輪協(xié)商與優(yōu)化,貫徹對債權(quán)人負(fù)責(zé)、對市場負(fù)責(zé)的態(tài)度和原則,最終以高效、創(chuàng)新的方式落地。重組方案通過對原有范圍內(nèi)債務(wù)的全面解除與豁免,以發(fā)行新票據(jù)及強制可換股債券的方式實現(xiàn)債務(wù)結(jié)構(gòu)的根本性優(yōu)化。公告宣布,佳兆業(yè)已根據(jù)重組計劃向合格債權(quán)人發(fā)行了總額約133.72億美元的6檔新票據(jù)與8檔強制可換股債券,兼顧了不同期限與收益的選擇,強制可換股債券給予了債權(quán)人未來轉(zhuǎn)股的機(jī)會,平衡短期流動性管理與中長期資本增強。新票據(jù)與強制可換股債券預(yù)計于2025年9月16日在新加坡交易所上市。此次境外債重組全過程嚴(yán)格依據(jù)開曼、香港及國際金融慣例,由國際知名財務(wù)、法律及信托機(jī)構(gòu)共同協(xié)助完成,為重組方案提供堅實的法律與架構(gòu)保障。
此次境外債務(wù)重組方案通過債務(wù)展期及降息、債轉(zhuǎn)股等多種方式,對原有債務(wù)結(jié)構(gòu)進(jìn)行了系統(tǒng)性的優(yōu)化。佳兆業(yè)方面表示,重組方案生效后,將實現(xiàn)削債規(guī)模約86億美元,債務(wù)期限平均展期5年,公司在2027年底前無剛性還本壓力,重組成功后,新票據(jù)的票面利率介于5%-6.25%之間,較歷史債務(wù)的利率有所下降,標(biāo)志著歷時多年的債務(wù)風(fēng)險化解工作取得重大實質(zhì)性進(jìn)展,為企業(yè)持續(xù)經(jīng)營和穩(wěn)定發(fā)展奠定了堅實的基礎(chǔ)。
分析人士指出,此次境外債務(wù)重組方案成功落地,不僅極大緩解了佳兆業(yè)的短期償債壓力,并逐步打開公司價值修復(fù)與重估的通道,更展現(xiàn)了佳兆業(yè)積極應(yīng)對挑戰(zhàn)、堅決保障債權(quán)人權(quán)益的企業(yè)責(zé)任感,為中國房地產(chǎn)企業(yè)化解債務(wù)風(fēng)險提供了可資借鑒的成功范例。
聚焦資產(chǎn)盤活保交付 打造“好房子”踐行品質(zhì)承諾
在推進(jìn)債務(wù)重組的同時,佳兆業(yè)集團(tuán)始終將“保交付、保兌付、保穩(wěn)定”作為核心任務(wù),通過資產(chǎn)盤活、資源整合和管理優(yōu)化,全力推進(jìn)項目交付,并持續(xù)提升產(chǎn)品質(zhì)量,踐行打造“好房子”的品質(zhì)初心。
佳兆業(yè)債務(wù)重組的成功將助力企業(yè)盤活存量資產(chǎn),加速資源整合。通過引入戰(zhàn)略投資者、優(yōu)化項目合作模式,公司可進(jìn)一步釋放資產(chǎn)價值,提升運營效率。這一過程不僅有助于企業(yè)自身“造血”,也將為行業(yè)上下游合作伙伴注入信心,形成良性循環(huán)。
在產(chǎn)品打造與品質(zhì)升級方面,佳兆業(yè)持續(xù)聚焦“好房子”標(biāo)準(zhǔn),推動產(chǎn)品迭代與服務(wù)升級。順應(yīng)地產(chǎn)行業(yè)新發(fā)展模式,佳兆業(yè)正在從以前的“空間建造者”全面轉(zhuǎn)型為“生活場景運營商”,通過研發(fā)新一代健康住宅產(chǎn)品系、升級智慧社區(qū)系統(tǒng)、完善物業(yè)服務(wù)配套等方式,不斷提升客戶居住體驗和市場口碑,構(gòu)建“好產(chǎn)品、好服務(wù)、好生活”的全新價值鏈條,賦能客戶實現(xiàn)“好房子?好人生”的理想。
新模式轉(zhuǎn)型成果顯著 多元布局開辟增長新賽道
在化解債務(wù)風(fēng)險和鞏固主業(yè)的同時,佳兆業(yè)集團(tuán)積極擁抱行業(yè)變革,以“地產(chǎn)+”戰(zhàn)略為導(dǎo)向,在文商旅融合、寵物經(jīng)濟(jì)、銀發(fā)經(jīng)濟(jì)和大健康產(chǎn)業(yè)等新賽道加速布局,轉(zhuǎn)型成果已逐步顯現(xiàn)。
文商旅融合發(fā)展領(lǐng)域,佳兆業(yè)以“演藝+文旅”“商業(yè)+IP”創(chuàng)新模式激活了城市的新消費場景,在文旅綜合體運營、商業(yè)街區(qū)盤活、文體場館綜合管理等方面深化布局,通過優(yōu)質(zhì)內(nèi)容的導(dǎo)入與場景的創(chuàng)新,為城市文化活力與經(jīng)濟(jì)動能賦能;寵物經(jīng)濟(jì)領(lǐng)域,佳兆業(yè)結(jié)合自身優(yōu)勢,在寵物空間綜合運營管理方面正在加速布局;銀發(fā)經(jīng)濟(jì)方面,佳兆業(yè)依托佳兆業(yè)美好的多元服務(wù)觸角正在積極布局老年人綜合服務(wù)業(yè)務(wù),以老年人興趣愛好為切入點,為全齡老年人提供健康、快樂、便捷、美好的綜合性服務(wù)體驗。同時,佳兆業(yè)還投資布局大健康產(chǎn)業(yè),涉足醫(yī)療器械和健康管理領(lǐng)域,形成了“預(yù)防-治療-康復(fù)”的全周期健康服務(wù)體系。
佳兆業(yè)集團(tuán)境外債務(wù)重組方案的正式生效,是企業(yè)發(fā)展歷程中的重要轉(zhuǎn)折點,也是從“風(fēng)險化解”階段邁向“價值修復(fù)”新階段的里程碑。通過化解債務(wù)風(fēng)險、盤活核心資產(chǎn)、踐行交付承諾和布局新興賽道,佳兆業(yè)夯實了穿越寒冬的底氣,走出了從傳統(tǒng)開發(fā)商向綜合運營商的轉(zhuǎn)型跨越之路。未來,佳兆業(yè)將繼續(xù)秉持“以客戶為中心、創(chuàng)新引領(lǐng)變革”的理念,以更加優(yōu)質(zhì)的產(chǎn)品和服務(wù)回饋客戶,以更加卓越的業(yè)績回報股東,以更加積極的社會責(zé)任擔(dān)當(dāng)踐行初心,在可持續(xù)、高質(zhì)量發(fā)展的道路上行穩(wěn)致遠(yuǎn)。
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